统计研究 ›› 2007, Vol. 24 ›› Issue (4): 19-22.

• 论文 • 上一篇    下一篇

退势单位根检验的小样本性质

白仲林   

  1. 天津财经大学统计学系教授,天津市数量经济学会常务理事,吉林大学数量经济研究中心博士后,研究方向为计量经
  • 收稿日期:1900-01-01 修回日期:1900-01-01 出版日期:2007-04-15 发布日期:2007-04-15

Small Sample Properties of De-trending Unit Root Test

BAI Zhong-lin   

  • Received:1900-01-01 Revised:1900-01-01 Online:2007-04-15 Published:2007-04-15

摘要: 在经验研究中,尽管Dickey-Fuller提出的 统计量是应用最广泛的单位根检验,但是,它的检验功效偏低是众所周知的。为了改善Dickey-Fuller检验的功效,本文将时间序列的四种退势方法和 检验、 检验、MAX检验和 检验相结合,通过蒙特卡洛模拟试验研究了16种退势单位根检验的小样本性质。研究发现,退势单位根检验均不同程度地改善了 型检验的功效,特别是退势单位根检验 -KGLS、MAX-KGLS、 -RLS和MAX-RLS具有更理想的小样本性质。

关键词: 退势, 单位根检验, 小样本性质, 蒙特卡洛模拟

Abstract: In practice, even though test is a popular method for unit root test, its power is low. In order to gain the power, in this paper we investigate small sample properties of sixteen methods for unit root test based on incorporating , , MAX and tests with four de-trending approaches by Monte Carlo simulation. It is found that the four de-trending improve the powers of -type unit root tests, ad hoc, -KGLS、MAX-KGLS、 -RLS and MAX-RLS have even more power than other twelve de-trending unit root tests.


 

Key words: De-trending, Unit Root Test, Small Sample Property, Monte Carlo Simulation